Что Такое Стратегия Инвестирования и Как Ее Выбрать?

Мы попросили наших экспертов рассказать о том, как выбрать эффективную стратегию инвестирования.

Что такое инвестиционная стратегия и для чего она нужна?

По сути, стратегия инвестирования – это последовательность шагов и действий, которые приводят к увеличению дохода. Если ее не придерживаться, то можно потерять деньги, а также время, которое было потрачено на работу с неэффективными вариантами.

При разработке такой стратегии необходимо учитывать сразу несколько важных факторов. Например, оптимальные сроки ее реализации, финансовые возможности самого инвестора и даже его личностные качества. Не стоит забывать и о том, для какого конкретно рынка она предназначается.

Еще один критерий – разновидность активов, которые собирается покупать инвестор, а также их объем. Важно понимать, какие принципы будут основными при управлении портфелем.

В целом стратегии инвестирования можно разбить на несколько основных видов:

• охватывающие разные временные периоды – с мгновенным профитом или прицелом на длительное получение дохода;
• учитывающие баланс уровня прибыльности и потенциальных рисков – агрессивные, умеренные или консервативные;
• в зависимости от способа управления – доверительные или для самостоятельной работы;
• активные – требующие вмешательства инвестора, пассивные – способные работать самостоятельно.

Теперь, когда мы разобрались с тем, что такое стратегия инвестирования, можно перейти к ключевым принципам.

С помощью тщательно продуманной стратегии у инвестора появляется возможность:

• подбирать подходящие активы для приобретения;
• выискивать моменты для фиксации дохода;
• распланировать все действия на случай, когда нужные активы дешевеют или дорожают;
• провести полную диверсификацию инвестиционного портфеля;
• составить прогноз на случай не только получения дохода, но и потенциальных убытков;
• рационально распределять активы в портфеле.

Виды инвестиционных стратегий

Ниже представлены различные виды стратегий инвестирования, знакомство с которыми будет полезно инвесторам с любым опытом. С их помощью можно добиться наибольшей эффективности.

При выборе любой из них следует опираться на собственные предпочтения. Одни трейдеры без труда идут на риски, другие же предпочитают более консервативные подходы. Каждая деталь имеет значение и способна повлиять на итоговый размер прибыли.

Инвестирование на основе ценовой динамики

Довольно часто трейдеры подбирают акции и прочие активы, ориентируясь на темп роста дохода или продаж. Однако это не единственный фактор, который они учитывают.

Высокий рост может оказаться нестабильным, поэтому рекомендуется обращать внимание на развитие компании в рамках всей отрасли.

Также необходимо обращать внимание на общую обстановку на рынке, учитывать его условия. Например, акции производителей вакцин, логистических компаний и издателей развлекательного ПО могут существенно выросли в период эпидемии. Чтобы принимать взвешенные решения о покупке, можно учитывать показания аналитиков о том, какие отрасли на данный момент наиболее перспективны.

Для выбора подходящих активов рекомендуется использовать различные “скринеры”*, которые фильтруют предложения в интересующей нише, оценивая прибыль за год.

Стратегия «Купи и держи»

Эта система действий считается одной из наиболее простых и, соответственно, выполнимых. Даже если речь идет об инвесторах, которые только начали работать на рынке.

Чтобы ее реализовать, необходимо купить активы, поместить их портфель и держать их в нем на протяжении долгого времени. В рамках этой стратегии нет необходимости постоянно совершать сделки и анализировать ситуацию на рынке. Налог при этом выплачивается только один раз – когда инвестор решает продать активы в конце срока инвестирования.

Важно помнить, что это долгосрочная стратегия, которая окупается в течение 3-5 лет. Поэтому и подбирать активы необходимо соответствующим образом, приобретая акции надежных компаний, которые не обанкротятся в этот период.

Каковы риски? Опасаться следует просадок, которые случаются в разгар экономического кризиса. Чтобы снизить негативное влияние такой ситуации, инвесторы применяют диверсификацию.

Покупка недооцененных активов

В рамках этого подхода инвесторы приобретают ценные бумаги, ценность которых ниже их реальной стоимости.

Риски при работе с такими компаниями существенно снижаются, что дает инвесторам шанс повысить свой доход.

«Регулярная прибыль»

Готовые стратегии инвестиций включают в себя еще и покупку облигаций. Такой подход отличается сравнительно низкой волатильностью и простотой прогноза потенциального дохода. Кроме того, низка вероятность столкнуться с убытками.

Чтобы не потерять деньги, мы рекомендуем покупать долговые ценные бумаги, выпускаемые государством и крупными компаниями. Заработать при этом можно еще и на изменении цены таких активов, например, купив облигации по сниженной стоимости и удерживая их до даты погашения.

Покупка акций с перспективами роста

Это стратегия долгосрочного инвестирования в активы компании, темпы развития которой выше, чем средний показатель в нише. Оценить эту скорость развития можно по следующим факторам:

• финансовые показатели – если выручка компании растет более чем на 20% ежегодно, то можно вкладывать деньги в ее акции;
• компания постоянно развивается – это приведет к планомерному росту дохода;
• уровень рентабельности достаточно высок. Это можно определить по рентабельности и ценовой динамике в продажах. Если эти показатели схожи, то компанию следует считать эффективной.

Как правило, эта умеренная стратегия инвестирования отлично подходит для покупки акций молодых и развивающихся компаний.

Заработок на объединении активов компаний

В рамках этого подхода инвесторы вкладывают деньги не в акции, а в сделки. Например, если речь идет о процессе слияния или поглощения различных предприятий. Прибыль при этом состоит из котировок, чья волатильность начинает расти.

Плюс, для фирм в таких случаях открываются новые перспективы, их дивиденды растут вместе с прибылью. В то же время ценность активов той компании, которую поглощают, начинают дорожать.

Инвестиции и общественное развитие

Как выбрать стратегию инвестирования, чтобы не только получить доход, но и сделать вклад в развитие общества или защиту окружающей среды?

Для этого необходимо ориентироваться на компании, работающие в таких сферах, как здравоохранение, био- и социальные технологии.

Основное преимущество такого подхода – возможность получить льготы от государства. В их число входят сниженный налог, финансовая поддержка в моменты кризиса и т.д.

Покупка акций с регулярными выплатами

Это так называемая дивидендная стратегия инвестирования. Ее приверженцы покупают акции только тех компаний, которые могут обеспечить стабильный пассивный доход. Ключевой критерий для выбора активов – это размер дивидендов и то, насколько часто они выплачиваются.

Этот способ подходит новичкам, так как найти нужную информацию в сети довольно просто. При этом всю прибыль потом можно потратить на покупку дополнительных активов.

Однако есть и один существенный минус – нет никаких гарантий, что компания в какой-то момент не откажется от таких выплат. Помимо этого, нужно иметь в виду, что стоимость акций может упасть после начисления дивидендов.

Диверсификация портфеля

Подобная стратегия инвестирования – это довольно классический пример эффективной работы на рынке. Ее суть заключается в страховании портфеля от возможных спадов. Чтобы это сделать, его следует поделить по системе 60/40. Где первая цифра обозначает те активы, которые обеспечивают доход инвестора, а вторая – облигации для понижения степени волатильности.

Разумеется, чтобы создать устойчивый к кризисам портфель, необходимо тщательно подбирать его содержимое. Более того, в этом случае не сработает пассивный подход, так как инвесторам придется время от времени диверсифицировать свои портфели.

Ставка на объем

Это довольно агрессивная стратегия инвестирования, с помощью которой инвесторы находят активы с мелкими колебаниями котировок. Если ожидать от них краткосрочной прибыли, то рост не превысит 1-2%. Однако при более масштабных закупках и крупных вложениях доход способен вырасти в несколько десятков раз.

Стоит отметить, что самостоятельное проведение таких сделок довольно затруднительно. Инвесторам необходимо все время отслеживать и искать новые точки для входа. Поэтому обычно они прибегают к различным роботам, в систему которых внедрены программы и алгоритмы. Так участие человека в их работе сводится к минимуму.

При этом следует понимать, что автоматизированная торговля сопряжена с рисками, так как боты зачастую совершают сделки с убытками.

Как составить стратегию инвестирования: основные шаги

Весь план по созданию действенной стратегии можно разбить на 4 дополнительных шага. Они необходимы для того, чтобы инвестор принимал взвешенные решения, составлял портфель и при этом не сталкивался с крупными убытками.

Не нужно действовать импульсивно или по советам знакомых. Вместо этого лучше придерживаться заранее прописанного плана.

Шаг 1: Определить цель

Стратегии инвестирования в акции невозможно выбрать без четкого понимания цели. Она помогает определить, сколько денег можно вложить в тот или иной актив, когда ждать прибыль и т.д.

Целью при этом может послужить покупка автомобиля, квартиры, оплата учебы или выплата кредита. У некоторых инвесторов их бывает несколько, и для каждой – свой портфель с активами.

Шаг 2: Выяснить сроки

Подбор стратегии финансового инвестирования также зависит от того, когда потребуется возврат средств. Например, вложение денег может принести результаты:

• через 3 и более лет;
• в период от 1 года до 3 лет;
• менее чем за 1 год.

Если речь идет о первом варианте, то такую инвестицию называют долгосрочной. В рамках этой стратегии можно пользоваться любыми инструментами. Чаще всего в этом случае инвесторы вкладывают деньги в облигации и паи закрытых инвестиционных фондов. Вместе с покупкой драгоценных металлов эти варианты могут существенно поднять уровень итоговой доходности.

Второй формат – среднесрочная стратегия. При ней обычно покупают акции компаний, выплачивающих дивиденды, корпоративные облигации и т.д. То есть активы с нестабильным курсом, способные принести доход в течение 1-3 лет.

Какую стратегию инвестирования выбрать, если деньги нужны срочно? Конечно же, краткосрочную. В этом случае следует покупать те активы, которые всегда можно продать. Однако доходность от такого подхода будет напрямую зависеть от колебаний курса активов.

Шаг 3: Выделить время на занятие инвестициями

Стратегии в инвестициях могут быть пассивными и активными. Их выбор зависит от того, какое время готов тратить трейдер или инвестор на мониторинг рынка и управление активами.

Шаг 4: Определить потенциальный риск, с которым можно справиться

По уровню потенциального риска стратегии можно поделить на три категории^

1. Консервативная – помогает сберечь средства при покупке драгоценных металлов и акций крупных компаний. Высокой доходности здесь не будет, зато инвесторам не нужно волноваться о возможных убытках.
2. Высокорисковая – покупка активов недооцененных фирм, которые могут как принести прибыль, так и завершиться большой потерей.
3. Умеренная – совмещает в себе первые две. Получается, инвестор покупает одновременно надежные активы (облигации государства) и более рискованные (облигации малых предприятий).

Стратегия готова! Что дальше?

Когда примерный план действий составлен, можно переходить к следующим шагам. Если инвестору не хватает опыта, то ему следует уделить внимание теории. Необходимо разобраться, как работают торговые площадки и финансовые инструменты.

Далее можно переходить к поискам подходящего брокера и сразу приступать к инвестированию.

Рекомендуется обращаться к инвестиционным советникам, чтобы избежать рисков и составить свой первый инвестиционный портфель.

Заключение

Успешное инвестирование требует тщательного планирования, знания различных инвестиционных инструментов и понимания собственных финансовых целей и уровня риска, который инвестор готов принять. Существует множество стратегий инвестирования, от консервативных до агрессивных, и выбор оптимального подхода зависит от индивидуальных предпочтений, возраста, финансовой устойчивости и периода инвестирования.

Ключевым элементом инвестиций является диверсификация портфеля, позволяющая инвесторам распределить свои инвестиции среди различных активов и индустрий. Кроме того, важно регулярно пересматривать и адаптировать инвестиционный портфель в соответствии с меняющимися рыночными условиями и личными финансовыми обстоятельствами.

Для достижения долгосрочного успеха важны терпение и дисциплина. Инвесторам следует избегать эмоциональных решений, вызванных краткосрочными рыночными колебаниями, и оставаться верными своей долгосрочной инвестиционной стратегии.

FAQ