Το να πούμε ότι η βιομηχανία κρυπτογράφησης οδεύει προς το 2023 με αισιοδοξία, θα ήταν παρακινδυνευμένο. Οι 12 μήνες που οδήγησαν στη νέα χρονιά ήταν βάναυσοι για την αγορά ψηφιακών νομισμάτων.

Ο κλάδος βασανίζεται από σκάνδαλα, καταστροφικές καταρρεύσεις εταιρειών, συντριβές αποτιμήσεων κρυπτονομισμάτων, πτώση των επιπέδων χρηματοδότησης και πελάτες που εγκαταλείπουν τη βιομηχανία για να βάλουν τα χρήματα που κερδίζουν με κόπο σε αντιληπτά καταφύγια αποταμιευτών.

Σκάνδαλα και καταρρεύσεις εταιρειών έχουν στοιχειώσει τη βιομηχανία το 2022. Οι επιχειρήσεις κρυπτογράφησης όπως η Celsium και η Terra είναι μερικές μόνο από τις εταιρείες που έκλεισαν φέτος.

Από αυτά, η κατάρρευση του FTX βαραίνει περισσότερο στην αγορά. Το FTX είχε κάποτε χαιρετιστεί ως ένα αξιόπιστο ανταλλακτήριο κρυπτογράφησης, με τον ιδρυτή του, κοινώς γνωστό ως SBF, να θεωρείται το χρυσό αγόρι της βιομηχανίας.

Αυτό άλλαξε τον Νοέμβριο όταν μια έκθεση στον ιστότοπο ειδήσεων κρυπτογράφησης προκάλεσε σεισμό . Το άρθρο βασίστηκε σε έναν ισολογισμό από την εταιρεία συναλλαγών κρυπτονομισμάτων SBF. Το υπόλοιπο αποκάλυψε ότι εξαρτιόταν σε μεγάλο βαθμό από το εγγενές διακριτικό της FTX, το FTT.

Τα πράγματα πήραν την κατηφόρα μετά από αυτό το άρθρο. Οι χρήστες διέφυγαν από την εταιρεία παίρνοντας μαζί τους τα χρήματά τους. Στις 11 Νοεμβρίου, η SBF παραιτήθηκε από διευθύνων σύμβουλος. Η FTX υπέβαλε αίτηση πτώχευσης την ίδια ημέρα. Ο SBF έχει πλέον συλληφθεί στις Μπαχάμες, όπου ήταν η έδρα της FTX, και αναμένει την έκδοσή του στις ΗΠΑ, όπου αντιμετωπίζει μια σειρά από κατηγορίες απάτης.

Οι επενδυτές έχουν κάνει ό,τι μπορεί να φανταστεί κανείς για να δείξουν ότι δεν θα παρασυρθούν από την κατάρρευση της επιχείρησης και για να δείξουν ότι έχουν υγιή οικονομικά. Εταιρείες όπως το Crypto.com έχουν δημοσιεύσει επεξεργασμένες αποδείξεις αποθεματικών για αυτό το σκοπό.

Δεν αποτελεί έκπληξη, η αστυνόμευση της βιομηχανίας κρυπτογράφησης, βασισμένη στον ήδη ισχύοντα κανονισμό. Η μορφή που θα πάρουν αυτοί οι νέοι κανόνες είναι κάτι που θα προσέξει η βιομηχανία κρυπτογράφησης το 2023.

Οι επενδύσεις έχουν πέσει κατακόρυφα καθώς η βιομηχανία κρυπτογράφησης μπαίνει στο 2023

Τα δεινά της βιομηχανίας κρυπτογράφησης έχουν προκληθεί από την ίδια αστάθεια της αγοράς. Οι μετοχές της τεχνολογίας έχουν πέσει κατακόρυφα καθώς ο κίνδυνος ύφεσης έχει αυξηθεί. Ακολούθησε ένα ντόμινο εξελίξεων, με ορισμένους γίγαντες της αγοράς να αποτυγχάνουν και άλλους να πρέπει να ξεκινήσουν επώδυνα.

Η φυγή από τα ψηφιακά περιουσιακά στοιχεία στις αρχές του 2022 ήταν ένα από τα πρώτα σημάδια των προβλημάτων στα οποία οδηγούσε η βιομηχανία κρυπτογράφησης. Τον Νοέμβριο του 2021, τα κρυπτονομίσματα όπως το Bitcoin έφτασαν στο ιστορικό υψηλό τους. Τους επόμενους μήνες, έχασαν περίπου τα δύο τρίτα της αγοραίας τους αξίας, αφαιρώντας περίπου 2 τρις δολάρια από τη συνολική κεφαλαιοποίησή τους.

Δεν αποτελεί έκπληξη το γεγονός ότι οι επενδύσεις σε επιχειρήσεις που βασίζονται σε blockchain έχουν στερέψει το 2022. Οι αυξήσεις κεφαλαίων σε έργα blockchain αντικατοπτρίζουν την τιμή των κρυπτονομισμάτων, αυξάνοντας σταθερά κατά τη διάρκεια των ετών της πανδημίας.

Το 2021, οι επενδυτές διοχέτευσαν πάνω από 52,1 δισεκατομμύρια δολάρια στον κλάδο μέσω 1.222 συμφωνιών χρηματοδότησης επιχειρηματικών συμμετοχών, προσφορών μετοχών, ιδιωτικών κεφαλαίων και δανείων, σύμφωνα με την εταιρεία έρευνας και ανάλυσης GlobalData. Τα δεδομένα εξήχθησαν στις 16 Δεκεμβρίου.

Τα στοιχεία του 2022 είναι πιο σοβαρά. Ο κλάδος έχει εξασφαλίσει 23,6 δισ. δολάρια φέτος σε 1.306 συμφωνίες.

Σε αυτό το μάλλον ζοφερό σκηνικό που η βιομηχανία κρυπτογράφησης οδεύει τώρα προς το 2023. Γι’ αυτό θα παρουσιάσουμε γνώμες ειδικών και τί προβλέπουν για το νέο έτος.

Blair Halliday, Διευθύνων Σύμβουλος της Kraken στο Ηνωμένο Βασίλειο

Σύμφωνα με τον Blair Halliday, το 2023 θα είναι η χρονιά της μεγάλης επανεκκίνηση για τη βιομηχανία κρυπτογράφησης. Ενώ το 2022 έχει αμαυρωθεί από διαμάχες και οι επιχειρήσεις κρυπτογράφησης προσαρμόζονται στις νέες συνθήκες της αγοράς, θα αρχίσουν να αναδύονται «πράσινοι βλαστοί» καθώς η εμπιστοσύνη θα ξαναχτιστεί με την κοινότητα των κρυπτονομισμάτων και τους ευρύτερους ενδιαφερόμενους.

Ωστόσο, το συναίσθημα δεν θα αλλάξει από τη μια μέρα στην άλλη εάν οι τιμές των κρυπτονομισμάτων αυξηθούν, καθώς η κρυπτογράφηση συγκαταλέγεται επίσης στους παγκόσμιους μακροοικονομικούς παράγοντες.

Συγκεκριμένα, αναμένω να δω τα ακόλουθα τέσσερα πράγματα το επόμενο έτος, καθώς η βιομηχανία κρυπτογράφησης θα ξανασταθεί στα πόδια της.

• Ανανεωμένη εστίαση στην εμπειρία των πελατών
• Η διαφάνεια γίνεται ποντάρισμα στο τραπέζι
• Η ρυθμίσεις έρχονται
• Η κρυπτογράφηση δείχνει τη δύναμή της για τα καλά

Οι πρόσφατες ανοδικές τάσεις οδηγήθηκαν από τεράστιες δαπάνες μάρκετινγκ, προβλέψεις τιμών για περιουσιακά στοιχεία κρυπτογράφησης και FOMO. Σε αυτή τη μανία, η εστίαση στην επίλυση προβλημάτων του πραγματικού κόσμου για τους πελάτες είχε σαφώς χαθεί. Ως εκ τούτου, αναμένω ότι οι επόμενοι 12 μήνες θα είναι πολύ πιο προσγειωμένοι καθώς οι προγραμματιστές αφιερώνουν πόρους για τη δημιουργία καινοτόμων προϊόντων και υπηρεσιών με λιγότερη διαφημιστική εκστρατεία αλλά περισσότερη χρησιμότητα πελατών.

Το 2023 οι θεματοφύλακες θα εντείνουν τις προσπάθειές τους για να παρέχουν περισσότερη διαφάνεια στους πελάτες καθώς απαιτούν λογοδοσία. Ενώ οι έλεγχοι είναι ένα σημαντικό πρώτο βήμα, από μόνοι τους σίγουρα δεν είναι η ασημένια λύση για την πλήρη αποκατάσταση της εμπιστοσύνης.

Το επόμενο βήμα στο ταξίδι προς μια ασφαλή εμπειρία πελάτη περιλαμβάνει τον έλεγχο της ποιότητας των ελέγχων απόδειξης αποθεματικών, αξιολόγηση τόσο των υποχρεώσεων όσο και των περιουσιακών στοιχείων των θεματοφυλάκων, καθώς και άλλων καινοτόμων λύσεων που με διαφάνεια και ασφάλεια. Τα περιουσιακά στοιχεία δεν χρησιμοποιούνται για πρόσθετους σκοπούς χωρίς τη συγκατάθεση του πελάτη.

Δεν αποτελεί έκπληξη ότι η κατάρρευση της FTX οδήγησε τους νομοθέτες και τις ρυθμιστικές αρχές να απαντήσουν. Το Kraken έχει σηματοδοτήσει την πρόθεσή του να διαβουλευθεί για τρόπους δημιουργίας ενός λειτουργικού ρυθμιστικού τοπίου για τα κρυπτονομίσματα στο Ηνωμένο Βασίλειο. Ως εκ τούτου, αναμένω το 2023 να προσφέρει ένα σαφές πλαίσιο που θα προστατεύει τους καταναλωτές ενώ παράλληλα θα επιτρέπει την καινοτομία στον τομέα των κρυπτογράφησης. Ωστόσο, θα είναι βασικό να διασφαλιστεί ότι αυτό το πλαίσιο συνοδεύεται από μια εφαρμοστέα ρυθμιστική περίμετρο που προστατεύει τους πελάτες του Ηνωμένου Βασιλείου διασφαλίζοντας ότι λαμβάνουν υπηρεσίες από εταιρείες που υπόκεινται στους κανονισμούς του ΗΒ.

Τέλος, αναμένω να υπάρξουν πολλά γεγονότα τους επόμενους 12 μήνες που θα ενισχύσουν πραγματικά την αγορά γιατί τα κρυπτογραφικά στοιχεία είναι τόσο ζωτικής σημασίας για την κοινωνία. Πρόσφατα παρουσιάστηκε σε παγκόσμια σκηνή πώς η κρυπτογράφηση μπορεί να χρησιμοποιηθεί ως σιδηροδρομική έσχατη λύση, καθώς και ως ανθρωπιστικό εργαλείο. Προβλέπω ότι το 2023 θα έχει ακόμη περισσότερες στιγμές όπως αυτή που θα καταδεικνύουν γιατί αξίζει να παλέψουμε για τη διατήρηση της κρυπτογράφησης.

Maria Lema, συνιδρύτρια της Weaver Labs

Με όλα όσα έχουμε αντιμετωπίσει το 2022, σύμφωνα με την Maria Lema, το 2023 πρόκειται να θυμίζει έντονα τον χειμώνα κρυπτογράφησης του 2019, ιδιαίτερα στις περιπτώσεις νέων έργων και συγκέντρωσης κεφαλαίων Web3. Μπορούμε να περιμένουμε να δούμε περισσότερη χρηματοδότηση με βάση τα ίδια κεφάλαια και λιγότερες επενδύσεις DAO. Όπως φάνηκε το 2019, οι περισσότερες νεοσύστατες εταιρείες Web3 θα πρέπει να παρουσιάσουν πρόοδο και KPI για να κλείσουν τους γύρους μετοχών. Αυτό θα αντικατοπτρίζεται στις μετρήσεις για την έλξη και την υιοθέτηση.

Η διαφημιστική εκστρατεία θα γίνει επίσης παρελθόν και θα αντικατασταθεί από πιο πραγματική εφαρμογή. Οι ρεαλιστικές περιπτώσεις χρήσης για το blockchain θα συγκεντρώσουν τη μεγαλύτερη υποστήριξη. Θα είναι η καλύτερη στιγμή για να δείξουμε πώς το blockchain, τα κρυπτονομίσματα και η αποκεντρωμένη τεχνολογία είναι μια λύση σε πραγματικά προβλήματα σε πολλούς κλάδους. Καθώς η διαφημιστική εκστρατεία έχει φύγει, μόνο εκείνα τα έργα που παράγουν πραγματική αξία θα προχωρήσουν, κάτι που τελικά θα βοηθήσει στην υιοθέτηση.

Toby Lewis, παγκόσμιος επικεφαλής της ανάλυσης απειλών, Darktrace

Σύμφωνα με τον Toby Lewis, η πειρατεία πόρων υπολογιστών για την εξόρυξη κρυπτονομισμάτων είναι ένας από τους ταχύτερα αναπτυσσόμενους τύπους απειλών στον κυβερνοχώρο παγκοσμίως. Αυτές οι επιθέσεις συχνά παραλείπονται ως «μη απειλητικός θόρυβος στο παρασκήνιο», αλλά η πραγματικότητα είναι ότι οποιαδήποτε μόλυνση εξόρυξης κρυπτονομισμάτων μπορεί να μετατραπεί σε ransomware, εξαγωγή δεδομένων ή ακόμα και σημείο εισόδου για μια ανθρωποκεντρική επίθεση με το πάτημα ενός δαχτύλου.

Για να επιτευχθεί η κλίμακα ανάπτυξης που αναζητούν οι crypto-hackers, η παράνομη πρόσβαση στο δίκτυο πρέπει να έχει ενεργοποιηθεί από κάτι σχετικά χαμηλού κόστους ή μια διάχυτη ευπάθεια λογισμικού ή προεπιλογή, αδύναμα ή αλλιώς διακυβευμένα διαπιστευτήρια. Αυτό σημαίνει ότι τα βασικά πράγματα δεν γίνονται σωστά κάπου, και αν ένας crypto-hacker μπορούσε να το κάνει, τι εμποδίζει έναν ηθοποιό ransomware να ακολουθήσει την ίδια διαδρομή;

Το 2023, οι crypto-hackers θα αποκτήσουν περισσότερη γνώση και ίσως αρχίσουμε να βλέπουμε τις επιζήμιες συνέπειες αυτού που συνήθως θεωρείται αναπόφευκτο ή αμελητέο. Οι ηγέτες ασφαλείας πρέπει να αναρωτηθούν: «Πώς μπήκε αυτό το άτομο;», και να ενισχύουν τα πιο εύκολα σημεία εισόδου στον οργανισμό τους.

Οι εταιρείες δεν θα πρέπει να ζουν με αδίστακτο λογισμικό και χάκερ που αποσπούν τους πόρους τους καθώς η αύξηση των τιμών της ενέργειας θα σημαίνει μεγαλύτερη οικονομική ζημία ως αποτέλεσμα της παράνομης εξόρυξης κρυπτονομισμάτων.

Seb Wallace, διευθυντής επενδύσεων της Triple Point Ventures

Σύμφωνα με τον Seb Wallace, η κρίση στο FTX και το ευρύτερο κραχ κρυπτογράφησης έχουν κυριαρχήσει στα πρωτοσέλιδα των fintech τις τελευταίες εβδομάδες και δεν μπορώ να δω να εξαφανιστεί σύντομα. Το Crypto είναι μόνο ένας τομέας αλλά ήταν ένας σημαντικός τομέας που προσέλκυσε πολύ την προσοχή των κεφαλαίων και των μέσων ενημέρωσης κατά την πρόσφατη ανάκαμψη.

Ορισμένα μεμονωμένα VC μπορεί να έχουν στοιχηματίσει πολύ μεγάλα ποσά στην αγορά, αλλά γενικά μπαίνουμε στον πειρασμό να πούμε ότι είναι ισοδύναμο για την πορεία σε καυτούς τομείς που έρχονται και παρέρχονται.

Ο τρόπος με τον οποίο η κρυπτογράφηση μπορεί να είναι λίγο διαφορετικός από άλλους τομείς είναι ότι, καθώς σχετίζεται με τη χρηματοδότηση, υπάρχει η πιθανότητα πρόσθετης παράπλευρης ζημίας ή ακόμη και μετάδοσης από αποτυχίες σε αυτόν τον τομέα. Οι αθετήσεις πληρωμών σε μια εταιρεία, όπως η FTX, μπορούν να οδηγήσουν σε άντληση χρηματοδότησης αλλού.

Έχουμε ήδη δει κάποιες παράπλευρες ζημιές από την αγορά κρυπτογράφησης σε παρακείμενους τομείς.

Τούτου λεχθέντως, μπορεί να υπάρχουν κάποιες ασημένιες επικαλύψεις στην κατάρρευση της κρυπτογράφησης όπως αν αποτύχει η ζήτηση για ημιαγωγούς και ενέργεια λόγω των πρόσφατων οπισθοδρομήσεων των κρυπτονομισμάτων.

Matt Smith, Διευθύνων Σύμβουλος και συνιδρυτής της SteelEye

Σύμφωνα με τον Matt Smith, ενώ υπάρχει ραγδαία αυξανόμενη αποδοχή των κρυπτονομισμάτων τα τελευταία χρόνια, ο κλάδος έχει κλονιστεί από την πρόσφατη κατάρρευση του FTX, τονίζοντας για άλλη μια φορά πόσο ασταθής είναι ο χώρος. Είναι μια εύθραυστη αγορά και αντιπροσωπεύει σημαντικό συστημικό κίνδυνο, ιδίως καθώς η πτώση ενός διακριτικού επηρεάζει σημαντικά ολόκληρη την αγορά.

Η ρύθμιση των κρυπτονομισμάτων είναι μια ευθύνη που πρέπει να ληφθεί σοβαρά υπόψη από τις ρυθμιστικές αρχές παγκοσμίως και χαιρετίζουμε τη συζήτηση για το μέλλον της αγοράς. Ωστόσο, το να αφήσουμε την κρυπτογράφηση χωρίς ρύθμιση θα ήταν σοβαρό λάθος. Με την υιοθέτηση της κρυπτογράφησης μεταξύ των λιανικών επενδυτών και των χρηματοπιστωτικών ιδρυμάτων (ιδιαίτερα στη διαχείριση περιουσιακών στοιχείων), τα αποτελέσματα της απλής αφαίρεσης της «κρυπτογράφησης» όπως υποστήριξαν ορισμένοι, θα είχαν εκτεταμένες συνέπειες.

Πιστεύουμε ότι θα δούμε ρυθμιστικό απολογισμό τους επόμενους 12 μήνες. Οραματιζόμαστε έναν κόσμο όπου η νομοθεσία είναι αρκετά εξελιγμένη ώστε να προστατεύει τους ιδιώτες επενδυτές και να κάνει την κρυπτογράφηση πιο σταθερή επένδυση για τα χρηματοπιστωτικά ιδρύματα.